1. Vendas de carros novos: As vendas de energia nova atingiram um novo recorde em 2023, e a taxa de penetração aumentou para 33,8%
- As vendas de veículos de energia nova atingiram um novo recorde, e a taxa de penetração de mercado aumentou constantemente para 33,8% em 2023, superando em muito a meta de 20% das vendas de veículos de energia nova em 2025 no "Plano de Desenvolvimento da Indústria de Veículos de Energia Nova (2021-2035)" emitido pelo Conselho de Estado.
- O mercado operacional basicamente alcançou a eletrificação, com veículos de energia nova representando quase 90%, e o efeito principal é significativo. Aion e BYD ocupam metade da indústria.
- BEV ainda ocupa a maioria do mercado de energia nova, mas a concentração de mercado é relativamente baixa, com as 3 principais empresas de automóveis respondendo por 47,3%; as ações de PHEV e REEV aumentaram constantemente de 22,1% em 2019 para 32,4% em 2023, e o efeito principal é mais significativo. BYD e Ideal ocupam mais de 60% do mercado em seus respectivos campos.
- Após anos de desenvolvimento, o cenário competitivo de sedans e SUVs "dividindo o mundo" foi formado inicialmente. Ao mesmo tempo, as MPVs começaram a mostrar sua força. Em 2023, a taxa de penetração de veículos de energia nova aumentou significativamente para 23,4%, um aumento de 12% em relação ao ano anterior.
- As marcas nacionais estão se movendo coletivamente para cima. BYD, GAC Aion e Geely todos alcançaram crescimento positivo na participação de mercado. Ideal liderou entre as marcas emergentes, e um cenário de competição de mercado de "um super e muitos fortes" liderado pela BYD foi formado inicialmente.
- A velocidade dos veículos de energia nova penetrando nas cidades de baixo nível acelerou. Em 2023, a proporção de cidades de 3-5 níveis aumentou para 44,5%. No entanto, referindo-se à proporção de cidades de 3-5 níveis no mercado de veículos de combustível tradicional (52,3%), essa proporção é relativamente baixa, especialmente nas cidades de 4-5 níveis. Pode-se ver que as cidades de baixo nível ainda têm um grande espaço para desenvolvimento.
- Afetada por fatores econômicos, climáticos e geográficos, a taxa de penetração de veículos de energia nova mostrou uma característica de diminuição de sul para norte. A taxa de penetração de veículos de energia nova em Zhejiang, Xangai, Guangxi e Hainan superou 40%, enquanto as províncias do noroeste e nordeste têm menos de 25%.
2. As novas marcas de energia estão erodindo cada vez mais a participação de mercado das fabricantes tradicionais de carros de luxo.
- As novas marcas de energia continuam a erodir a participação de mercado das empresas tradicionais de automóveis. No segmento de preço mainstream (300.000-500.000 yuan), a participação das empresas tradicionais de automóveis caiu de 92,9% em 2020 para 70,4% em 2023. O mercado vem perdendo terreno, enquanto a participação das novas marcas de energia vem aumentando ano a ano; mas no segmento de mercado de 500.000-1 milhão, as empresas tradicionais de automóveis ainda mantêm uma posição de monopólio, ocupando mais de 90% do mercado.
- À medida que a competição no mercado mainstream se torna cada vez mais acirrada, as novas forças inevitavelmente acelerarão o layout e lançamento de produtos, expandindo para o mercado acima de 500.000, e a guerra de preços se intensificará. Espera-se que as novas forças possam trazer um novo impacto às empresas tradicionais de automóveis.
- Diante do dilema de queda contínua na participação de mercado, as empresas tradicionais de automóveis esperam manter o mercado de alto nível através da "estratégia de preço", mas o efeito é mínimo. Por exemplo, a taxa de desconto da BMW Brilliance e Lexus aumentou cerca de 6% ano a ano. Ao mesmo tempo, as novas marcas de energia adotam a estratégia de competição por deslocamento de "alta configuração pelo mesmo preço", o que formou um ataque de redução de dimensionalidade às empresas tradicionais de automóveis.
3. Aumento nas vendas de carros novos impulsiona o crescimento do mercado de carros usados de energia nova.
- Com o aumento nas vendas de carros novos e o aumento do tamanho da indústria, as vendas de carros usados de energia nova também cresceram de forma constante. Em 2023, as vendas de carros usados de energia nova atingirão 531.000 unidades, um aumento de 49,2% em relação ao ano anterior, mas a taxa de penetração de energia nova é apenas de 3,18%.
- BEV ocupa a maioria do mercado de carros usados, com uma participação de mercado de mais de 80%, mas a concentração de mercado é baixa, e a participação das 10 principais marcas é inferior a 60%; a participação de mercado de PHEV é inferior a 20%, mas o efeito principal é significativo, e a participação das 10 principais marcas é de 88%, das quais a BYD ocupa quase 40% do mercado.
- Os carros usados são principalmente para o mercado doméstico, e a faixa de preço está principalmente distribuída entre 100.000-250.000, representando mais de 70%, e menos de 100.000 e mais de 250.000 menos de 30%; a idade do carro é relativamente baixa, e a idade do carro dentro de 6 anos representa quase 90%.
- A fonte de carros nas cidades de 1-2 principalmente vem de fontes internas, representando 88,8%; nas cidades de 3º nível, quase 40% das fontes vêm das cidades de 1-2; nas cidades de 4-5 níveis, a entrada de carros das cidades de 1-3 níveis superou as fontes locais.
4. Os descontos de veículos de energia nova aumentam em 2023, levando a quedas de preços.
- Com a queda no preço dos materiais brutos das baterias de energia, a redução nos custos de fabricação de veículos e a desaceleração na taxa de crescimento dos veículos de nova energia, a taxa de desconto dos veículos de nova energia em 2023 mostrou uma tendência contínua de aumento, e o preço também caiu em conformidade.
- Para conquistar o mercado, a guerra de preços entre as empresas automobilísticas está a todo vapor, e a indústria está seriamente envolvida. Por exemplo, a taxa de desconto da Dongfeng Nissan, FAW-Volkswagen e SAIC Volkswagen aumentou mais de 10% em relação ao ano anterior, e a taxa de desconto da Brilliance BMW aumentou de 11,6% para 23,9%, mas o efeito foi mínimo, e o volume de vendas de mercado ainda era inferior ao das marcas independentes. Pode-se ver que a competitividade do produto das marcas de joint venture ainda é insuficiente.
5. Os valores de carros usados de nova energia se alinham com os preços de carros novos, com previsão de queda.
- Os carros usados seguem de perto o preço de mercado dos carros novos, e a taxa de retenção de valor dos veículos de nova energia continuará a cair em 2023, sendo inferior ao mesmo período em 2022.
- As marcas de joint venture falharam em manter suas vantagens na pista de energia tradicional. A taxa de retenção de valor dos veículos de nova energia é inferior à das marcas independentes. Em 2023, a taxa de retenção de valor geral das marcas dos principais fabricantes dentro de 3 anos é inferior a 70%. Por exemplo, a taxa de retenção de valor geral da Dongfeng Nissan e da SAIC General Buick é inferior a 50%.
6. As vendas de veículos de nova energia voltam ao modelo tradicional 4S para função.
- Com o crescimento explosivo das vendas no mercado de nova energia, as empresas automobilísticas estão expandindo ativamente os canais de rede para atender às necessidades do desenvolvimento do mercado. Na fase inicial do desenvolvimento de nova energia, os grandes shoppings com tráfego denso são mais propícios para melhorar a exposição e influência da marca e atrair mais clientes em potencial. No entanto, à medida que o volume de veículos de nova energia aumenta e a indústria começa a se consolidar, as deficiências funcionais dos supermercados começam a surgir, como a incapacidade de fornecer serviços abrangentes como reparos, manutenção, substituição de baterias e carregamento para atender às diversas necessidades do mercado. O modelo de canal de nova energia está retornando ao 4S.
- O modelo 4S ainda ocupa uma posição predominante entre as marcas tradicionais. Após experimentar uma queda contínua na proporção em 2022, essa proporção começou a subir em 2023.
- Após o terceiro trimestre, o número mais uma vez superou o montante total de 2S e supermercados; as novas marcas de energia são principalmente modelos de supermercado, representando quase 60%, mas a participação de 4S também está crescendo constantemente.
7. As baterias de fosfato de ferro e lítio superam as de lítio ternário em capacidade instalada.
- Beneficiando-se do rápido crescimento nas vendas de veículos de passageiros de nova energia, a capacidade instalada de baterias de energia disparou de 34,1GWh em 2019 para 322,9GWh em 2023, um aumento de quase 9 vezes.
- Com vantagens como custo e segurança, a capacidade instalada de baterias de fosfato de ferro e lítio superou a do lítio ternário por dois anos consecutivos, com uma participação de mercado de 61,8% em 2023, e floresceu nos mercados micro, compacto e médio, com aumentos anuais de 20,9%, 18,5% e 1,6%, enquanto nos mercados médio e grande e acima, o lítio ternário ainda ocupa a maioria, com uma participação de mercado de 74,1%.
- O efeito de liderança da indústria de baterias é significativo, com a participação de mercado dos 3 principais fabricantes superando 70%. Com o crescimento das vendas de veículos da BYD, sua participação continua a aumentar, com um aumento de 2,6% em relação ao ano anterior em 2023. A participação de mercado da CATL continua a diminuir, com uma queda de 1,4% em relação ao ano anterior em 2023.
8. Volume de instalação de motores
- O volume de instalação de motores também aumentou de 921.000 unidades em 2019 para 8,322 milhões de unidades em 2023, um aumento de quase 8 vezes; o volume de instalação por veículo também aumentou de forma constante, mas o alcance estendido diminuiu ano após ano, principalmente porque os novos modelos lançados por entrantes tardios, como Wenjie, Leapmotor e Nezha, são principalmente de um único motor.
- Devido ao aumento nas vendas de Ideal L7/8/9, MODEL Y e Denza D9 DM-i, a proporção de instalação frontal + traseira aumentou constantemente, ultrapassando a instalação traseira pela primeira vez em 2023.
- Contando com as vantagens das vendas de veículos, empresas autodesenvolvidas, como OEMs ou fornecedores relacionados, ocupam a maioria do mercado. Entre os 10 principais fabricantes de motores em 2023, as empresas autodesenvolvidas ocupam 5 lugares, e sua capacidade instalada representa quase 50%, enquanto os fornecedores de terceiros são relativamente dispersos, a concentração da indústria não é alta e ainda não existem empresas líderes.
