I. Escala Geral: Crescimento Mais Lento, mas Volume Total Recorde
1. Previsões Divergentes para o Volume Total de Exportação
De acordo com a previsão de Cui Dongshu, secretário-geral da Associação Chinesa de Automóveis de Passageiros, espera-se que o volume de exportação de automóveis chineses atinja 7 milhões de unidades em 2025, com um crescimento anual de aproximadamente 10% (com base em 6,41 milhões de unidades em 2024). Entre eles, espera-se que a exportação de veículos movidos a combustível cresça 9%, veículos híbridos plug-in 70%, enquanto os veículos elétricos puros podem enfrentar crescimento zero devido à resistência nos mercados europeu e americano.
No entanto, a Associação Chinesa de Fabricantes de Automóveis (CAAM) é mais cautelosa em sua previsão, esperando que o volume de exportação seja de 6,2 milhões de unidades em 2025, com a taxa de crescimento anual caindo para 5,8%. Esta diferença reflete diferentes julgamentos sobre pressões tarifárias e saturação de mercado.
2. Transformação dos Motores de Crescimento
Nos últimos quatro anos (2021 - 2024), as exportações de automóveis da China alcançaram um "salto triplo" com uma taxa de crescimento anual média de mais de 20%. Em 2024, o volume de exportação superou 6 milhões de unidades pela primeira vez, tornando a China o maior exportador de automóveis do mundo. No entanto, é amplamente reconhecido que a taxa de crescimento diminuirá em 2025. As principais razões incluem as tarifas adicionais impostas pela União Europeia, o ajuste da taxa de importação da Rússia (de 20% para 38%) e a pressão política no mercado mexicano.
II. Mudanças Estruturais: Domínio dos Veículos Movidos a Combustível e Diferenciação nos Veículos de Nova Energia
1. Veículos Movidos a Combustível Permanecem o Pilar das Exportações
Em 2024, os veículos movidos a combustível representaram quase 80% do volume total de exportação, com um preço médio de cerca de 100.000 yuans. Eles foram principalmente vendidos para mercados em desenvolvimento, como Rússia, México e Oriente Médio. Marcas como Chery dominaram o mercado com suas vantagens de custo-benefício. Em 2025, espera-se que os veículos movidos a combustível continuem a crescer, mas a taxa de crescimento diminuirá para um dígito. Alguns fabricantes de automóveis consolidarão suas posições de mercado por meio de atualizações tecnológicas, como o desenvolvimento de motores de baixo consumo de combustível.
2. O Padrão de Exportação de Veículos de Nova Energia é "Forte em Híbridos Plug-in, Fraco em Veículos Elétricos Puros"
Crescimento dos Veículos Híbridos Plug-in Contra a Tendência: Devido à infraestrutura de carregamento insuficiente no exterior, os veículos híbridos plug-in (incluindo modelos de alcance estendido) tornaram-se uma inovação para os fabricantes de automóveis lidarem com tarifas europeias e americanas, graças às suas capacidades de longo alcance e vantagens de preço. Por exemplo, após a SAIC MG lançar modelos híbridos na Europa, seu volume de vendas superou 240.000 unidades em 2024.
Barreiras Enfrentadas pelos Veículos Elétricos Puros: O imposto anti-subsídio da UE (até 38,1%) levou a uma queda na exportação de veículos elétricos puros chineses. Em 2024, o volume de exportação diminuiu 10,4% em relação ao ano anterior, e espera-se que não haja melhora significativa em 2025.
III. Mercados Regionais: Ascensão dos Mercados Emergentes e Avanços em Mercados Maduros
1. Crescimento Sustentado em Mercados em Desenvolvimento
Regiões como Rússia, Oriente Médio e Sudeste Asiático permanecem os mercados principais para os fabricantes de automóveis chineses. Tome a Chery como exemplo. Em 2024, seu volume de vendas na Rússia e no Brasil representou mais de 30% do total, principalmente apresentando veículos movidos a combustível no nível de 100.000 yuans. O Oriente Médio tornou-se um novo ponto de crescimento devido à sua população jovem e forte poder de compra.
2. Dificuldades em Avanços nos Mercados Europeus e Americanos
Os mercados da União Europeia e da América do Norte têm altas barreiras de entrada, mas os fabricantes de automóveis chineses estão buscando avanços através da produção local e cooperação tecnológica. Por exemplo, a BYD está construindo fábricas na Hungria e na Turquia e planeja iniciar a produção em 2025; a Geely está penetrando no mercado europeu através do canal Volvo. Além disso, a Austrália tornou-se um campo de testes devido à sua política de tarifa zero, e a MG classificou-se entre as dez marcas mais vendidas na Austrália por quatro anos consecutivos.
IV. Desafios Centrais: Barreiras Tarifárias e Capacidades de Globalização
1. Escalada de Tarifas e Fricções Comerciais
O imposto anti-subsídio da UE, o aumento da taxa de importação da Rússia e a pressão dos Estados Unidos sobre o México para restringir o investimento dos fabricantes de automóveis chineses comprimem diretamente a margem de lucro das exportações. Por exemplo, a tarifa temporária da UE sobre veículos elétricos puros chineses levou marcas como SAIC e BYD a ajustarem suas estratégias e mudarem para a exportação de veículos híbridos.
2. De "Produto Indo Global" para "Cadeia de Valor Completa Indo Global"
Confiar apenas nas exportações de veículos não é sustentável. Os fabricantes de automóveis precisam acelerar a localização da cadeia industrial. As fábricas da BYD na Tailândia e no Uzbequistão já iniciaram a produção, e planeja-se expandir para o Brasil e a Hungria. Empresas de componentes como Minth Group e Joyson Electronics também estão construindo fábricas no México simultaneamente, formando um efeito de "ir global juntos". Este modelo pode reduzir o impacto das tarifas e aumentar o reconhecimento da marca.
V. Perspectiva Futura: Vantagens Tecnológicas e Estratégias de Longo Prazo
1. Dupla Propulsão de Custo e Tecnologia
Os fabricantes de automóveis chineses continuam a aumentar a sua competitividade internacional com a fabricação de baixo custo (por exemplo, o custo do BYD Seal é 35% inferior ao dos seus concorrentes europeus) e tecnologia inteligente (a condução assistida NOA de alta velocidade está a ser popularizada em modelos de 100.000 - 200.000 yuan). O UBS prevê que a quota de mercado global dos fabricantes de automóveis chineses aumentará de 17% para 33% até 2030.
2. Caminhos Divergentes para a Globalização da Marca
Aprendendo com a experiência da Toyota, os fabricantes de automóveis chineses precisam escolher um caminho adequado para si mesmos:
Penetrando no Mercado de Alta Gama: Marcas como NIO e Li Auto estão entrando nos mercados de alta gama europeus e americanos com configurações inteligentes.
Aprofundamento em Mercados Emergentes: Chery e Great Wall continuam a consolidar suas vantagens em mercados em desenvolvimento.
Exportando Tecnologia Híbrida: BYD e Geely estão usando tecnologia híbrida plug-in para abrir regiões com infraestrutura de carregamento fraca.
Conclusão
Em 2025, as exportações de automóveis da China avançarão para um "ir global de alta qualidade" com uma desaceleração no crescimento. Apesar de enfrentar pressões tarifárias e de concorrência de mercado, através de atualizações tecnológicas, layout local e integração de cadeia de valor completa, espera-se que os fabricantes de automóveis chineses alcancem uma transformação de "quantidade" para "qualidade" no mercado global. A competição futura não é apenas sobre produtos, mas também sobre a coordenação da cadeia industrial e capacidades de globalização de marca.
