1. Prijszijde
TV-paneelprijzen blijven stijgen. In 2024 zullen de prijzen van kleine panelen (32 inch) met $1 stijgen. Voor middelgrote en grote panelen zullen 43 en 50 inch stijgen met $2-5, en 55, 65 en 75 inch zullen stijgen met $3-5. In het eerste kwartaal hebben paneelprijzen dramatische schommelingen ondergaan, met een scherpe daling, stabilisatie en een sterke opleving. De prijzen van panelen stijgen in alle maten van tv-panelen. De belangrijkste redenen hiervoor zijn het jaarlijkse onderhoud van paneelfabrieken, waardoor het aanbod op korte termijn is verminderd, en factoren zoals een toegenomen vraag van de eindmarkt en verwachtingen van sportmarketingactiviteiten hebben de vraag naar panelen verhoogd; tegelijkertijd heeft de bedrijfsstrategie van paneelfabrieken de hersteltrend van de paneelmarkt versterkt door productie en prijsstelling aan te passen. De bovengenoemde meerdere factoren hebben gezamenlijk het fenomeen van prijsstijging bevorderd en zullen blijven aanhouden.
3IT-panelen zijn structureel gestegen. Monitorpaneelprijzen zullen volledig herstellen in 2024. Vanuit de vraagzijde, vanwege overwegingen van paneelaanbod en prijstrends, zijn merken volledig begonnen met strategische voorraadopbouw. Vanuit het aanbodzijde, onder genormaliseerde productiecontrole, naarmate het winstniveauverschil tussen monitor- en tv-toepassingen blijft toenemen, wordt de toewijzing van monitorkapaciteit geleidelijk ingeperkt, waardoor de monitormarkt geleidelijk naar de aanbodzijde kantelt en het marktaanbod geleidelijk strakker wordt.
Notebookpaneelprijzen staan licht onder druk, de prestaties van terminals zijn nog steeds zwak, de belangrijkste merken blijven strikt de voorraad controleren, en de paneelvraag bevindt zich nog steeds op een relatief laag niveau. Naarmate nieuwe projecten in 2024 geleidelijk worden afgerond, is de felle concurrentie tussen paneelfabrikanten tot op zekere hoogte verlicht, en de paneelprijzen stabiliseren geleidelijk.
De huidige paneelprijs bevindt zich op het dieptepunt van de cyclus. Naarmate het keerpunt van de prijsherstelcyclus duidelijker wordt, hebben binnenlandse fabrikanten het initiatief genomen om de bezettingsgraad van de controle van de paneelproductiecapaciteit te verlagen, en buitenlandse fabrikanten hebben hun terugtrekking van productiecapaciteit versneld. De vraag- en aanbodverhouding blijft optimaliseren en de trend van prijsherstel wordt geleidelijk vastgesteld.
2. Vraagzijde
TTV-panelen zijn de grootste downstream, en de opleving van de vraag naar tv's heeft de algehele panelenboom doen herleven. In 2024 zal de vraag naar LCD-tv-panelen 180 miljoen vierkante meter bereiken, een jaar-op-jaar stijging van 9,6%. Als een groot jaar voor sportevenementen in 2024, zal de vraag naar voorraadopbouw een rol spelen bij het stimuleren van de tv-vraag.
Het aandeel van het tv-paneelvraaggebied in het totale paneelvraaggebied blijft stabiel op meer dan 60%, en het is de belangrijkste downstream van het paneel. Het vroege herstel van tv-panelen zal een positieve rol spelen bij het algehele herstel van de paneelmarkt.
3. Aanbodzijde
De productiecapaciteit van panelen wordt overgebracht naar het vasteland, het aandeel en de dominantie van fabrikanten op het vasteland worden versterkt, buitenlandse merklijnen worden gesloten en gezocht om te worden verkocht, en het aandeelvoordeel van fabrikanten op het vasteland wordt verder versterkt. Volgens rapporten in 24 jaar zal Sharp zijn LCD-fabriek in Japan sluiten. Tijdens de epidemie bedroeg de brutowinstmarge van de fabriek ongeveer 4,1%, wat aanzienlijk lager was dan het sectorgemiddelde van 13%. Na de epidemie raakte de markt voor platte beeldschermen (FPD) in een neerwaartse spiraal en daalde dienovereenkomstig de brutowinstmarge. Als Sharp deze productiecapaciteit permanent sluit, zal dit een belangrijke stap zijn in de integratie van de industrie.
In Zuid-Korea, als gevolg van de voortdurende daling van de prijzen van tv-panelen tijdens de epidemie, bleef LG Display geld verliezen, met een hoge schuld-tot-activa-ratio en een snelle kasstroomverlies. Volgens gegevens die op de officiële website van het bedrijf zijn bekendgemaakt, bleef de brutowinstmarge van LGD dalen, van 1% naar -25%. Om zijn financiële situatie te verbeteren, besloot LGD zijn LCD-tv-activiteiten te verminderen en zich te richten op OLED, en LCD-fabrieken te verkopen om fondsen te gebruiken voor de lay-out van OLED-productielijnen.
Volgens gegevens produceren Chinese fabrieken 77% van de wereldwijde substraten van de 7e generatie en groter. Als SDP- en LCD-fabrieken worden gesloten, zal de productie van dergelijke substraten meer geconcentreerd zijn in China, waardoor het bijna 85% van het wereldwijde aanbod zal benaderen. De prijsbepalingskracht van grote panelen en de concentratie van de LCD-industrie van Chinese fabrikanten van tv-panelen zoals BOE, CSOT en HKC zullen verder worden versterkt. Chinese paneelfabrikanten bezetten het grootste deel van de wereldwijde productiecapaciteit, en hun stem blijft toenemen.
