2024년 중국의 경제 성과는 안정적인 성장으로 돌아섰으며,5% GDP 확장에 따라정부의 목표,공식 데이터2025년 1월 17일 국가통계국(NBS)이 발표한 이 결과는 주로경기 부양책예상보다 강력한 4분기 회복을 이끌었습니다. 국가 경제는인구 감소숫자와 부진한 소비자 수요에도 불구하고, 산업 생산 및 디지털 경제 성장 등 주요 부문에서 낙관적인 징후가 있었습니다.
또한, 중국은 부동산 부문에 대한 의존도를 줄이기 시작하고 있습니다.디지털 경제경제 확장에서 점점 더 중요한 역할을 하고 있습니다.
외부 압력과 수요 부족을 포함한 지속적인 도전 과제에도 불구하고, 중국 관리들은 2025년으로 접어들면서 국가의 성장 잠재력에 대해 낙관적입니다. 이는14차 5개년 계획이 낙관론은 이러한 장애물을 극복하기 위한 경기 부양책 강화 및 강력한 정책 지원을 제공하겠다는 중국의 약속에 기반을 두고 있습니다.
이 기사는 2024년의 주요 경제 하이라이트를 탐구하고, 향후 중국 경제를 형성할 주요 동향, 도전 과제 및 기회를 검토합니다.
2024년 중국의 GDP
2024년 중국의 GDP는 134.91조 위안(미화 18조 8천억 달러)에 달하며, 세계에서 두 번째로 큰 경제로서의 위치를 유지하고 있으며, 2024년 미국의 예상 GDP는 약 29조 달러입니다. 이는 전년 대비 5.0% 성장한 것으로, 2024년 양회에서 설정된 "약 5%"라는 정부의 공식 목표와 일치합니다. 2023년에 달성한 5.2% 성장보다는 느리지만, 강력한 수출 성과와 연중 목표된 경기 부양책에 의해 주도된 안정적인 회복을 강조합니다.
분기별 성장
경제는 2024년 4분기에 가속화된 성장을 보였으며, GDP는 5.4% 증가하여 기대치를 초과하고 전체 5.0% 증가에 상당한 기여를 했습니다. 실제로 2024년 분기별 성장 성과는 꾸준한 개선을 보였습니다: 1분기는 5.3% 증가, 2분기는 4.7%, 3분기는 4.6% 증가를 기록했습니다.
부문별 동향
부문별 성과 하이라이트는 제조업 및 서비스 부문을 주요 동력으로 밝혔습니다.
중국의 지정된 규모 이상의 제조업 부문(연간 주요 사업 수입이 2천만 위안 이상인 기업)은 전년 대비 6.1% 성장했습니다. 특히, 장비 제조업은 7.7% 확장되었고, 첨단 기술 제조업은 8.9% 증가하여 기술 발전에 대한 중국의 전략적 강조를 반영합니다. 제품 측면에서, 신에너지 차량, 집적 회로 및 산업용 로봇의 생산은 각각 38.7%, 22.2%, 14.2% 증가했습니다.
서비스 부문은 2024년에 전년 대비 5.0% 성장했으며, 여러 하위 부문의 역동적인 성장이 이를 견인했습니다:
- 정보 전송, 소프트웨어 및 IT 서비스: +10.9%
- 임대 및 비즈니스 서비스: +10.4%
- 운송, 저장 및 우편 서비스: +7.0%
- 숙박 및 요식업: +6.4%
- 금융 서비스: +5.6%
- 도매 및 소매 무역: +5.5%
이 부문의 성과는 국내 소비 회복과 중국 서비스 수출에 대한 글로벌 수요 증가를 모두 반영합니다.
소매 판매 및 소비
중국의 총 소비재 소매 판매는 전년 대비 3.5% 증가한 4.88조 위안(미화 6798억 1천만 달러)에 달했습니다. 이는 국가 소비의 회복력을 보여줍니다. 온라인 소매 판매는 7.2% 증가하여 1.55조 위안(미화 2159억 2천만 달러)을 기록하며 소비자 행동의 지속적인 디지털화를 강조했습니다.
교환 프로그램 및 맞춤형 쿠폰과 같은 소비 지원 조치로 인해 기본 및 일부 업그레이드된 소비재의 판매가 강력한 성장을 보였습니다. 지정된 규모 이상의 기업에서 가전제품 및 오디오-비주얼 장비, 스포츠 및 엔터테인먼트 제품, 통신 장치, 곡물 및 석유 제품의 소매 판매는 각각 12.3%, 11.1%, 9.9%, 9.9% 증가했습니다. 한편, 레스토랑 수익은 5.5조 위안(미화 7762억 달러)에 달하며 5.3% 성장하여 평균 소매 판매 성장률을 초과했습니다.
고정 자산 투자
농촌 가구를 제외한 고정 자산 투자는 3.2% 증가하여 5.14조 위안(미화 7160억 3천만 달러)에 달했습니다. 투자 환경은 특히 제조업, 인프라 및 첨단 기술 산업에서 강력한 부문별 성장을 보여주며, 경제 모멘텀을 유지하려는 정부의 전략적 초점을 반영합니다.
제조업 투자는 중국 경제 확장에서 중추적인 역할을 했으며, 전년 대비 9.2% 증가하여 전체 투자 성장률을 6.0% 포인트 초과했습니다. 제조업 부문의 주요 부문은 주목할 만한 성장을 보였습니다:
- 소비재 제조업: 투자가 14.7% 증가했으며, 이는 소비자 시장의 확장 속에서 품질 제품에 대한 수요 증가에 의해 주도되었습니다.
- 장비 제조업: 9.0%의 꾸준한 성장은 산업 생산의 지속적인 현대화와 혁신을 나타냅니다.
- 원자재 제조업: 이 부문에 대한 투자는 7.6% 증가하여 중국의 물질 공급망을 확보하고 강화하려는 지속적인 노력을 반영합니다.
게다가, 초장기 특별 국채 및 지방 정부 특별 채권의 발행은 2024년 인프라 투자를 촉진하여 전년 대비 4.4% 증가를 이끌었습니다. 첨단 기술 부문은 전체 성장률을 초과하는 강력한 투자 궤적을 유지했습니다. 2024년에는 첨단 기술 산업의 총 투자가 8.0% 증가하여 전국 평균보다 4.8%포인트 높았습니다.
대규모 장비 업그레이드를 촉진하는 정책이 긍정적인 효과를 계속 보여주고 있으며, 기계 및 도구에 대한 투자가 15.7% 증가하여 총 투자 성장률을 크게 초과했습니다. 이 증가는 총 투자 성장의 67.6%를 차지하며 전체 투자 확장에 추가로 2.2%포인트를 기여했습니다. 장비 업그레이드의 가속화는 중국이 더 발전된 제조 역량과 자동화를 향해 나아가고 있음을 나타냅니다.
중국의 새로운 에너지 시스템으로의 가속화된 전환은 2024년 녹색 에너지 투자에 상당한 증가를 가져왔습니다. 전기, 열, 가스 및 수도 공급 부문에 대한 투자는 23.9% 증가했으며, 특히 재생 가능 에너지원이 강력한 성장을 보였습니다.
외국 무역
2024년 중국의 외국 무역은 총 수출입 규모가 사상 최대인 43.85조 위안(미화 5.98조 달러)에 도달하여 전년 대비 5% 증가하는 역사적 이정표를 달성했습니다. 이 성장은 글로벌 수요의 꾸준한 반등을 반영하며, 도전적인 글로벌 경제 환경 속에서 중국의 회복력을 강조합니다.
위안화 기준으로 수출은 7.1% 증가하여 25.45조 위안에 도달했으며, 수입은 2.3% 증가하여 18.39조 위안에 이르렀습니다. 전기차, 산업용 로봇, 3D 프린터와 같은 첨단 기술 제품의 수출이 크게 증가한 것은 중국이 혁신 주도 무역 모델로 전환하고 있음을 보여줍니다. 전기 기계 제품은 총 수출의 59.4%를 차지하며 8.7%의 성장률을 기록했으며, 고급 장비의 수출은 40% 이상 급증했습니다.
중국은 또한 세계 최대 상품 무역국이자 150개 이상의 경제에 중요한 파트너로서의 역할을 강화했습니다. 일대일로(BRI) 국가와의 무역은 6.4% 증가하여 처음으로 중국 총 무역의 절반을 초과했습니다. 아세안은 9년 연속 중국의 최대 무역 파트너로 남아 있으며, EU 및 미국과의 무역은 각각 1.6% 및 4.9% 증가했습니다.
크로스보더 전자상거래 또한 이 부문에서의 무역은 2.63조 위안(미화 3,590.4억 달러)에 도달하여 2020년 이후 1조 위안(미화 1,365.1억 달러) 증가했습니다. 이러한 발전은 중국이 진화하는 글로벌 트렌드에 적응하고 새로운 기회를 활용할 수 있는 능력을 보여줍니다.
2024년 중국의 무역 성공은 품질과 기술 혁신에 대한 집중을 반영합니다. 풍력 터빈과 태양광 시스템과 같은 녹색 제품의 수출 증가가 글로벌 에너지 전환에 대한 기여를 강조합니다. 그러나 보호주의 조치와 지정학적 긴장과 같은 외부 불확실성의 증가는 여전히 중요한 도전 과제로 남아 있습니다.
이러한 역풍을 극복하기 위해 중국은 외국 무역을 안정화하고, 크로스보더 전자상거래를 장려하며, 신흥 시장을 탐색하는 정책을 시행했습니다. 기업들은 점점 더 시장을 다변화하고 위험을 완화하기 위해 해외 벤처에 투자하고 있습니다.
외국인 직접 투자
글로벌 경제의 느린 회복과 증가하는 불확실성에도 불구하고, 새로 설립된 외국인 투자 기업의 성장을 유지하는 중국의 능력은 외국인 투자자들에게 계속 매력적임을 강조합니다. 데이터는 또한 중국의 외국인 투자 구조의 지속적인 최적화를 반영하며, 첨단 기술 산업과 전문 서비스가 점점 더 외국 자본을 끌어들이고 있으며, 이는 더 발전되고 전문화된 부문으로의 전환을 나타냅니다.
2024년 중국에서 새로 설립된 외국인 투자 기업의 수는 59,080개에 도달하여 전년 대비 9.9% 증가했습니다. 그러나 실제 외국인 직접 투자(FDI) 활용은 27.1% 감소하여 8,262.5억 위안 (미화 1,155.6억 달러).
부문별로 보면, 제조업은 실제 외국인 투자에서 2,212.1억 위안(미화 308.5억 달러)을 차지했으며, 서비스 부문은 더 큰 비중을 차지하여 5,845.6억 위안(미화 814.7억 달러)을 받았습니다. 첨단 기술 부문 중에서는 첨단 기술 제조업이 962.9억 위안(미화 134.2억 달러)의 외국인 투자를 유치하여 중국 총 외국인 투자의 11.7%를 차지했습니다. 특히, 의료 기기 및 장비 제조업은 98.7% 성장했으며, 전문 기술 서비스 부문은 40.8% 증가, 컴퓨터 및 사무용 장비 제조업은 21.9% 성장하는 등 특정 첨단 기술 산업에서 외국인 투자가 인상적인 성장을 보였습니다.
출처 국가 측면에서 여러 유럽 및 아시아 국가들이 중국에 대한 투자에서 강력한 성장을 보였습니다. 스페인은 외국인 투자가 130.8% 증가하여 가장 큰 증가를 보였고, 싱가포르는 10.8%, 독일은 2.2%, 스위스는 1% 증가했습니다(자유항 투자 데이터를 포함하여).
중국의 2024년 경제 데이터를 읽는 방법
중국의 2024년 경제 성과는 복잡해지는 글로벌 및 국내 환경에도 불구하고 성장 모멘텀을 유지하려는 회복력과 결단력을 강조합니다. 그러나 헤드라인 수치 아래에는 지속적인 회복과 장기적인 발전을 방해할 수 있는 구조적 도전 과제가 있습니다.
가장 시급한 문제 중 하나는 중국의 인구 위기입니다. 출생률 저하와 고령화 인구로 인해 3년 연속 인구가 감소했습니다. 2024년 말까지 노동 연령 인구는 전체의 60.9%에 불과했으며, 65세 이상 인구는 15.6%를 차지했습니다. 이러한 추세는 노동 공급을 제한하고 사회 복지 시스템에 대한 부담을 증가시켜 향후 경제의 성장 궤도를 유지할 수 있는 능력에 대한 우려를 불러일으킵니다.
소비자 수요도 약점으로 남아 있습니다. 소매 판매는 3.5% 증가했고 온라인 소매 판매는 7.2% 증가했지만, 이러한 수치는 강력한 국내 회복에 대한 기대에 미치지 못합니다. 7분기 연속 지속된 디플레이션 압력은 소비자 신뢰 부족을 더욱 강조합니다. 수출 주도 부문은 계속 번창하고 있지만, 약한 국내 소비는 경제의 중요한 불균형을 강조합니다.
글로벌 무역 불확실성은 또 다른 복잡성을 더합니다. 2024년 수출이 7.1% 증가한 것은 중국의 강력한 제조 기반을 보여주지만, 과잉 생산 능력과 주요 무역 파트너와의 긴장된 관계는 잠재적인 위험으로 남아 있습니다. 외국 수입업체의 상품 비축은 특히 지정학적 긴장이 해결되지 않은 상태에서 2025년 수출 수요를 저하시킬 수 있습니다. 한 분석가는 "강력한 수출 급증은 무역 파트너들 사이에 불만을 불러일으키고, 과잉 생산 능력과 과잉 생산은 여전히 경제에 부담을 주고 있다"고 언급했습니다.
시장 심리는 구조적 취약성에 대한 우려로 인해 신중한 낙관론을 반영합니다. J.P. Morgan의 분석가들은 중국의 성장 수치에 대한 투자자 반응이 미미했으며, 많은 사람들이 정책 명확성을 기다리고 있다고 관찰했습니다. 중국 설날. 정부가 소비자와 기업 신뢰를 강화할 여지가 있다는 인식이 있지만, 이러한 조치의 효과는 목표 개혁에 달려 있습니다. 한 전문가는 강조했습니다.CNBN과의 인터뷰에서, “적절한 정책이 마련되면 국내 소비자와 기업 신뢰가 반등할 여지가 있습니다.”
앞으로 중국 정부는 경기 부양책을 계속 시행할 것으로 예상되지만, 구조 개혁에 대한 강조가 커지고 있습니다. 이러한 개혁은 민간 부문 신뢰를 회복하고, 투자를 장려하며, 경제를 보다 지속 가능한 성장 모델로 전환하는 것을 목표로 합니다. 수출 모멘텀과 인프라 지출은 여전히 중요한 동력이 될 것이지만, 약한 국내 수요와 인구 문제를 해결하는 것이 장기적인 안정성을 보장하는 데 중요할 것입니다.
결론적으로, 2024년은 중국 경제의 회복과 회복력을 보여준 해였지만, 앞으로의 길은 성장 이니셔티브와 더 깊은 개혁의 균형을 신중하게 맞춰야 할 것입니다. 정책 입안자들이 이러한 도전 과제를 해결함에 따라, 2025년 이후까지 모멘텀을 유지하기 위해 구조적 약점을 해결하는 데 점점 더 초점을 맞출 것입니다.
(1USD = 7.1785 RMB)
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Dezan Shira & Associates는 1992년부터 베이징, 톈진, 다롄, 칭다오, 상하이, 항저우, 닝보, 쑤저우, 광저우, 하이커우, 중산, 선전, 홍콩에 사무소를 두고 중국에 외국인 투자를 지원해 왔습니다. 또한 베트남, 인도네시아, 싱가포르, 미국, 독일, 이탈리아, 인도, 두바이(UAE)에 사무소를 두고 있으며, 필리핀, 말레이시아, 태국, 방글라데시, 호주에서 외국인 투자자를 지원하는 파트너 회사가 있습니다. 중국에서의 지원을 원하시면 [email protected]으로 연락하시거나 www.dezshira.com을 방문하십시오.
