Giải mã Nhập khẩu của Trung Quốc năm 2025: Phân tích Dữ liệu từ Tháng Một đến Tháng Bảy

Mô hình nhập khẩu của Trung Quốc là một chỉ số quan trọng cho các doanh nghiệp toàn cầu. Chúng không chỉ tiết lộ tình trạng của nhu cầu nội địa mà còn cho thấy cách Trung Quốc định vị mình trong chuỗi cung ứng quốc tế. Đối với các công ty bán vào thị trường Trung Quốc hoặc dựa vào vai trò của Trung Quốc trong sản xuất toàn cầu, sự thay đổi trong nhập khẩu cung cấp tín hiệu sớm về cơ hội mới nổi, thay đổi chính sách và rủi ro cần theo dõi.

Giữa tháng Một và tháng Bảy năm 2025, Trung Quốc đã nhập khẩu hàng hóa trị giá khoảng 1,45 nghìn tỷ USD, theo Tổng cục Hải quan (GACC). Dữ liệu cho thấy cả biến động ngắn hạn và điều chỉnh dài hạn trên các ngành chính. Nhập khẩu năng lượng và nguyên liệu thô vẫn đáng kể, hàng hóa liên quan đến công nghệ như chất bán dẫn tiếp tục chiếm ưu thế, và các sản phẩm hướng tới người tiêu dùng từ ô tô đến mỹ phẩm cho thấy sự kiên cường mặc dù bối cảnh kinh tế vĩ mô thận trọng. Đồng thời, những thay đổi trong nguồn cung của Trung Quốc, với sự tăng trưởng mạnh mẽ hơn từ ASEAN và các đối tác Sáng kiến Vành đai và Con đường (BRI), nhấn mạnh động lực thương mại đang phát triển.

Bài viết này xem xét bối cảnh nhập khẩu của Trung Quốc từ tháng Một đến tháng Bảy năm 2025 trên bốn lĩnh vực chính và kết luận với những hiểu biết cho các doanh nghiệp nước ngoài, nhấn mạnh nơi nhu cầu đang thay đổi và cách các nhà xuất khẩu và nhà đầu tư có thể định vị mình trong thị trường đang thay đổi của Trung Quốc.

Hiệu suất nhập khẩu chung và xu hướng hàng tháng

Trong bảy tháng đầu năm 2025, nhập khẩu hàng hóa của Trung Quốc đạt RMB 10,39 nghìn tỷ (1,45 nghìn tỷ USD), giảm 1,6 phần trăm so với cùng kỳ năm trước. Mặc dù tăng trưởng tiêu đề hơi tiêu cực, nhu cầu cơ bản cho thấy sự kiên cường. Các chính sách hỗ trợ nhắm vào nâng cấp công nghiệp và tiêu dùng nội địa đã giúp ổn định nhập khẩu, với động lực chuyển sang tăng trưởng tích cực trong quý hai. Đáng chú ý, nhập khẩu hóa dầu, dệt may, máy móc và thiết bị khác đã ghi nhận mức tăng trưởng hai con số, trong khi linh kiện điện tử và các đầu vào quan trọng khác mở rộng với tốc độ nhanh hơn. Trong khi đó, các lô hàng dầu thô, quặng kim loại và các nguyên liệu thô quan trọng khác cũng tăng về khối lượng.

Biến động giá hàng hóa đã ảnh hưởng nặng nề đến giá trị nhập khẩu. Là một nước nhập khẩu hàng hóa lớn—hàng hóa chiếm khoảng 30 phần trăm trong tổng nhập khẩu của Trung Quốc—các con số của Trung Quốc rất nhạy cảm với sự thay đổi giá. Trong nửa đầu năm 2025, giá nhập khẩu trung bình của dầu thô, quặng sắt và đậu nành đã giảm hơn 10 phần trăm so với cùng kỳ năm trước, kéo tăng trưởng nhập khẩu tổng thể xuống khoảng 2,7 điểm phần trăm. Sự khác biệt này nhấn mạnh sự cần thiết phải nhìn xa hơn giá trị nhập khẩu và theo dõi khối lượng vật lý, điều này chỉ ra sự tăng trưởng thực sự trong nhu cầu.

Nhu cầu công nghiệp và tiêu dùng đều góp phần vào sự phục hồi trong quý hai. Sản xuất công nghiệp ổn định đã hỗ trợ nhập khẩu thiết bị và linh kiện mạnh mẽ hơn, với các công cụ máy móc cao cấp và linh kiện điện tử tăng trưởng nhanh hơn đáng kể so với quý đầu tiên. Đồng thời, doanh số thị trường phục hồi đã thúc đẩy nhu cầu đối với một số hàng tiêu dùng nhất định. Với các ưu đãi của chính phủ như chính sách tiêu dùng “cũ đổi mới”, tăng trưởng doanh số bán lẻ đã tăng tốc trong nửa đầu năm, dẫn đến nhập khẩu thực phẩm và đồ uống cao hơn (tăng 8,8 phần trăm so với cùng kỳ năm trước), sản phẩm văn hóa và giải trí (tăng 10,8 phần trăm), và hàng hóa hóa chất hàng ngày (tăng 3,1 phần trăm).

Trên cơ sở hàng tháng, hoạt động nhập khẩu phản ánh cả động lực theo mùa và cấu trúc. Nhập khẩu trong hai tháng đầu tiên đạt tổng cộng 369 tỷ USD, giảm 8,4 phần trăm so với cùng kỳ năm trước, do sự chậm lại của Tết Nguyên đán và nhu cầu tiêu dùng yếu hơn. Tháng Ba chứng kiến sự phục hồi lên 211 tỷ USD, thu hẹp mức giảm xuống còn 4,3 phần trăm so với cùng kỳ năm trước và tăng 15,2 phần trăm so với tháng trước, khi tái dự trữ nguyên liệu thô và giá hàng hóa phục hồi.

Nhập khẩu tháng Tư duy trì ổn định ở mức 219 tỷ USD, gần như không thay đổi so với năm trước, trước khi giảm nhẹ vào tháng Năm và tháng Sáu do giá năng lượng giảm và nhu cầu yếu hơn trong một số ngành công nghiệp. Đến tháng Bảy, nhập khẩu phục hồi lên 224 tỷ USD, tăng 4,1 phần trăm so với cùng kỳ năm trước, được hỗ trợ bởi dòng chảy dầu thô và chất bán dẫn cao hơn, cũng như dấu hiệu phục hồi sớm trong hàng tiêu dùng.

Đối với các doanh nghiệp toàn cầu, dữ liệu cho thấy rằng trong khi nhu cầu công nghiệp vẫn mang tính chu kỳ và gắn liền với giá cả toàn cầu, cơ hội đang nổi lên trong nhập khẩu hướng tới người tiêu dùng, báo hiệu một sự chuyển dịch dần dần về phía nhu cầu hộ gia đình như một động lực tăng trưởng ổn định hơn.

Nhập khẩu theo các đối tác thương mại chính

Giữa tháng 1 và tháng 7 năm 2025, nhập khẩu của Trung Quốc từ các đối tác thương mại chính cũng cho thấy những thay đổi đáng chú ý. Các nước BRI vẫn là nhà cung cấp lớn nhất, với nhập khẩu tổng cộng khoảng 772 tỷ USD, phản ánh sức mạnh của các liên kết thương mại do chính sách thúc đẩy. ASEAN theo sau là đối tác lớn thứ hai với 220 tỷ USD, nhấn mạnh vai trò của nó như một trung tâm cho điện tử, máy móc và hàng hóa trung gian, khi các mạng lưới sản xuất khu vực sâu sắc hơn dưới chiến lược “lưu thông kép” của Trung Quốc. Nhập khẩu từ Liên minh châu Âu (EU) đạt 149 tỷ USD, tương đối ổn định so với sự tăng trưởng nhanh hơn của ASEAN.

Trong khu vực châu Á, Hàn Quốc (102 tỷ USD) và Nhật Bản (89 tỷ USD) tiếp tục cung cấp các linh kiện công nghệ cao quan trọng, mặc dù thị phần của họ đã chững lại thay vì mở rộng. Nhập khẩu từ Hoa Kỳ (Mỹ) đạt 86 tỷ USD, với sự biến động liên quan đến hàng hóa nông sản và công nghệ, một phần bị hạn chế bởicăng thẳng thương mạivàcác biện pháp thuế quan. Bên trong ASEAN, Việt Nam đóng góp hơn 50 tỷ USD, nhấn mạnh vị thế đang lên của mình như một cơ sở sản xuất và tái xuất khẩu cho Trung Quốc.

Bên dưới những con số tiêu đề này, dòng chảy thương mại theo ngành làm nổi bật những cơ hội quan trọng. Từ EU, nhập khẩu các bộ phận ô tô tăng mạnh, với hộp số cho xe buýt lớn tăng40,8 phần trămvà động cơ diesel tăng65,2 phần trămtrong nửa đầu năm 2025. Thương mại hàng tiêu dùng cũng sâu sắc hơn: EU là nguồn nhập khẩu lớn nhất của Trung Quốc về các sản phẩm chăm sóc sức khỏe, túi xách và trang sức, mỗi loại chiếmhơn 60 phần trămcủa nhập khẩu Trung Quốc trong các danh mục đó.

Trong khi đó, nhập khẩu từ các đối tác BRICS khác cho thấy sự đa dạng hóa cả trong hàng hóa công nghiệp và tiêu dùng. Trung Quốc tăng mua bảng mạch in và các linh kiện cho thiết bị xử lý dữ liệu tự động, cũng như cao su và nhựa. Trong các sản phẩm nông nghiệp, nhập khẩu dầu cọ và dầu hạt cải tăng13,7 phần trăm, trong khi hải sản ăn được như tôm và cua tăng10,6 phần trăm.

Đối với các nhà xuất khẩu toàn cầu, những xu hướng này cho thấy rằng cơ hội tăng trưởng mạnh nhất là ở các thị trường ASEAN, BRI và BRICS, nơi sự liên kết chính sách và sự bổ sung chuỗi cung ứng đang thúc đẩy sự hội nhập sâu hơn. Thương mại với các đối tác truyền thống như EU, Mỹ, Nhật Bản và Hàn Quốc vẫn quan trọng, nhưng sự mở rộng của họ đã chậm hơn và dễ bị tổn thương hơn trước các cơn gió địa chính trị.

Nhập khẩu theo danh mục sản phẩm chính

Giữa tháng 1 và tháng 7 năm 2025, mạch tích hợp vẫn là mặt hàng nhập khẩu lớn nhất với khoảng 228 tỷ USD, phản ánh sự phụ thuộc liên tục của Trung Quốc vào nguồn cung cấp chất bán dẫn từ nước ngoài mặc dù năng lực sản xuất trong nước đang mở rộng. Nhập khẩu dầu thô theo sau với 171 tỷ USD, nhấn mạnh cả nhu cầu công nghiệp bền vững và dự trữ phòng ngừa trong bối cảnh biến động giá toàn cầu. Nhập khẩu liên quan đến công nghệ như thiết bị xử lý dữ liệu tự động và các bộ phận liên quan đạt khoảng 56 tỷ USD, nhấn mạnh nhu cầu liên tục về phần cứng máy tính.
Các hàng hóa nông nghiệp và tài nguyên cũng đóng vai trò quan trọng. Ngũ cốc và khí tự nhiên mỗi loại đạt tổng cộng 32 tỷ USD trong nhập khẩu, trong khi đậu nành đạt 27 tỷ USD như một đầu vào quan trọng cho các ngành thực phẩm và thức ăn chăn nuôi của Trung Quốc. Nhập khẩu than đạt 19 tỷ USD, giúp đáp ứng nhu cầu năng lượng trong các giai đoạn tiêu thụ cao điểm.

Về phía tiêu dùng, ô tô (14 tỷ USD) và sản phẩm thịt (14 tỷ USD) duy trì dòng chảy ổn định, phản ánh nhu cầu hộ gia đình ổn định ngay cả trong bối cảnh kinh tế vĩ mô thận trọng. Mỹ phẩm và hàng chăm sóc cá nhân, trị giá 10 tỷ USD, tiếp tục tăng trưởng, được hỗ trợ bởi sự thay đổi trong mô hình tiêu dùng hướng tới các sản phẩm cao cấp và nhu cầu tăng lên trong giới trẻ thành thị.

Tổng thể, những con số này làm nổi bật cấu trúc kép của nhu cầu nhập khẩu của Trung Quốc. Hàng hóa công nghiệp và năng lượng vẫn chiếm ưu thế về giá trị, nhưng các danh mục hướng tới người tiêu dùng đang dần trở nên quan trọng hơn, chỉ ra nhu cầu hộ gia đình như một động lực ngày càng có ảnh hưởng trong hồ sơ thương mại của Trung Quốc.

Nhập khẩu theo phương thức thương mại

Giữa tháng 1 và tháng 7 năm 2025, thương mại tổng hợp chiếm phần lớn trong nhập khẩu của Trung Quốc, tổng cộng khoảng 880 tỷ USD. Sự thống trị này phản ánh một sự thay đổi cấu trúc, với nhập khẩu ngày càng gắn liền với tiêu dùng nội địa trực tiếp và nhu cầu công nghiệp hơn là xử lý tái xuất khẩu. Ngược lại, thương mại chế biến với nguyên liệu nhập khẩu đóng góp khoảng 192 tỷ USD, trong khi thương mại chế biến và lắp ráp với nguyên liệu cung cấp thêm 53 tỷ USD, cả hai đều phản ánh một phần nhỏ hơn của tổng nhập khẩu, nhấn mạnh sự chuyển dịch dần dần của Trung Quốc khỏi vai trò truyền thống của mình như một trung tâm chế biến toàn cầu.

Nhập khẩu dưới các khu vực giám sát hải quan cũng vẫn quan trọng. Hàng hóa được xử lý thông qua logistics trong các khu vực như vậy đạt khoảng 184 tỷ USD, trong khi nhập khẩu tại các cơ sở giám sát bảo thuế đóng góp gần 118 tỷ USD.

Đồng thời, các định dạng thương mại mới đang mở rộng. Trong nửa đầu năm 2025, nhập khẩu và xuất khẩu thương mại điện tử xuyên biên giới của Trung Quốc đạt 1,32 nghìn tỷ RMB (182 tỷ USD), tăng 5,7% so với cùng kỳ năm trước. Trong đó, nhập khẩu chiếm 291,1 tỷ RMB (40 tỷ USD), tăng 9,3%, nhanh hơn xuất khẩu, nhấn mạnh sự gia tăng nhu cầu tiêu dùng đối với hàng hóa nước ngoài được mua qua các nền tảng trực tuyến.
Khi kết hợp lại, tỷ lệ ngày càng tăng của thương mại tổng hợp và nhập khẩu thương mại điện tử báo hiệu một sự tái định hướng dài hạn của mô hình thương mại ngoại thương của Trung Quốc hướng tới nhu cầu nội địa. Đối với các công ty nước ngoài, điều này tạo ra cơ hội rộng lớn hơn trong các lĩnh vực hộ gia đình và công nghiệp, nhưng cũng đòi hỏi các chiến lược địa phương hóa hơn, sự tương tác mạnh mẽ hơn với người tiêu dùng và sự tham gia linh hoạt vào các kênh thương mại kỹ thuật số.

Những tác động đối với các doanh nghiệp toàn cầu

Xu hướng nhập khẩu của Trung Quốc vào năm 2025 nhấn mạnh một sự thay đổi sâu sắc hơn trong cách các công ty nước ngoài nên tiếp cận thị trường. Thay vì chỉ đọc các con số như những bức ảnh chụp nhanh về nhu cầu, các doanh nghiệp cần diễn giải chúng như những tín hiệu về các ưu tiên kinh tế đang phát triển của Trung Quốc và các điều chỉnh cấu trúc.

Ba tác động chiến lược nổi bật. Thứ nhất, sự kiên trì của nhập khẩu công nghệ cao và sản xuất tiên tiến cho thấy rằng ngay cả khi Trung Quốc tăng tốc thay thế nội địa, các nhà cung cấp nước ngoài của các công nghệ và linh kiện quan trọng sẽ vẫn được nhúng trong chuỗi cung ứng—mặc dù thành công sẽ ngày càng phụ thuộc vào việc phù hợp với các ưu tiên chính sách và hình thành các quan hệ đối tác địa phương. Thứ hai, sự gia tăng ổn định của nhập khẩu hướng tới người tiêu dùng cho thấy nhu cầu hộ gia đình đang trở thành động lực tăng trưởng đáng tin cậy hơn. Các công ty nhắm mục tiêu vào các phân khúc cao cấp và phong cách sống, đặc biệt là thông qua thương mại điện tử xuyên biên giới và các kênh bán lẻ kỹ thuật số, sẽ có vị trí tốt nhất để nắm bắt sự thay đổi này. Thứ ba, trọng lượng ngày càng tăng của các nền kinh tế ASEAN và Vành đai và Con đường trong các mô hình cung ứng của Trung Quốc cho thấy rằng lợi thế cạnh tranh sẽ phụ thuộc vào việc định vị trong các chuỗi giá trị khu vực, không chỉ bán trực tiếp vào Trung Quốc.

Rủi ro vẫn tồn tại—áp lực địa phương hóa, xung đột địa chính trị và biến động giá cả trong hàng hóa có thể định hình lại nguồn cung ứng và khả năng cạnh tranh. Tuy nhiên, đối với các công ty thích ứng, những thách thức này có thể được chuyển thành các chiến lược kiên cường—bằng cách đa dạng hóa chuỗi cung ứng, đầu tư vào tùy chỉnh tại Trung Quốc và tận dụng các trung tâm khu vực để đáp ứng nhu cầu của Trung Quốc một cách linh hoạt hơn.

Nhìn về phía trước, những cơ hội hứa hẹn nhất nằm ở nơi nhu cầu cấu trúc giao thoa với hỗ trợ chính sách: chất bán dẫn và máy móc tiên tiến gắn liền với nâng cấp công nghiệp, và hàng tiêu dùng liên quan đến thu nhập đô thị tăng. Đối với các doanh nghiệp toàn cầu, thành công sẽ phụ thuộc ít hơn vào việc theo đuổi các biến động thương mại ngắn hạn và nhiều hơn vào việc nhúng các chiến lược dự đoán sự chuyển hướng dài hạn của Trung Quốc hướng tới ngành công nghiệp dựa trên đổi mới và tăng trưởng do người tiêu dùng dẫn dắt.