I. Échelle globale : Croissance plus lente mais volume total record
1. Prévisions divergentes pour le volume total des exportations
Selon la prévision de Cui Dongshu, secrétaire général de l'Association chinoise des voitures particulières, le volume des exportations de voitures chinoises devrait atteindre 7 millions d'unités en 2025, avec une croissance annuelle d'environ 10% (basée sur 6,41 millions d'unités en 2024). Parmi elles, les exportations de véhicules à moteur thermique devraient croître de 9%, les véhicules hybrides rechargeables de 70%, tandis que les véhicules purement électriques pourraient faire face à une croissance nulle en raison de la résistance sur les marchés européens et américains.
Cependant, l'Association chinoise des constructeurs automobiles (CAAM) est plus prudente dans sa prévision, s'attendant à ce que le volume des exportations atteigne 6,2 millions d'unités en 2025, avec un taux de croissance annuel de 5,8%. Cette différence reflète des jugements différents sur les pressions tarifaires et la saturation du marché.
2. Transformation des moteurs de croissance
Au cours des quatre dernières années (2021 - 2024), les exportations automobiles de la Chine ont réalisé un "triple saut" avec un taux de croissance annuel moyen de plus de 20%. En 2024, le volume des exportations a dépassé les 6 millions d'unités pour la première fois, faisant de la Chine le plus grand exportateur automobile mondial. Cependant, il est largement reconnu que le taux de croissance ralentira en 2025. Les principales raisons incluent les tarifs supplémentaires imposés par l'Union européenne, l'ajustement du taux de taxe à l'importation de la Russie (de 20% à 38%), et la pression politique sur le marché mexicain.
II. Changements structurels : domination des véhicules à moteur thermique et différenciation dans les véhicules à énergie nouvelle
1. Les véhicules à moteur thermique restent la principale exportation
En 2024, les véhicules à moteur thermique représentaient près de 80% du volume total des exportations, avec un prix moyen d'environ 100 000 yuans. Ils étaient principalement vendus sur des marchés en développement tels que la Russie, le Mexique et le Moyen-Orient. Des marques comme Chery dominaient le marché grâce à leurs avantages en termes de rapport qualité-prix. En 2025, les véhicules à moteur thermique devraient continuer à croître, mais le taux de croissance ralentira pour atteindre un chiffre unique. Certains constructeurs automobiles consolideront leurs positions sur le marché grâce à des mises à niveau technologiques, telles que le développement de moteurs à faible consommation de carburant.
2. Le modèle d'exportation des véhicules à énergie nouvelle est "fort en hybrides rechargeables, faible en véhicules purement électriques"
Croissance des véhicules hybrides rechargeables à contre-courant : En raison de l'insuffisance des infrastructures de recharge à l'étranger, les véhicules hybrides rechargeables (y compris les modèles à autonomie étendue) sont devenus une percée pour les constructeurs automobiles pour faire face aux tarifs européens et américains, grâce à leurs capacités de longue autonomie et à leurs avantages de prix. Par exemple, après que SAIC MG a lancé des modèles hybrides en Europe, son volume de ventes a dépassé 240 000 unités en 2024.
Obstacles rencontrés par les véhicules purement électriques : La taxe anti-subvention de l'UE (jusqu'à 38,1%) a entraîné une baisse des exportations de véhicules purement électriques chinois. En 2024, le volume des exportations a diminué de 10,4% par rapport à l'année précédente, et il est prévu qu'il n'y aura pas d'amélioration significative en 2025.
III. Marchés régionaux : montée des marchés émergents et percées sur les marchés matures
1. Croissance soutenue sur les marchés en développement
Des régions telles que la Russie, le Moyen-Orient et l'Asie du Sud-Est restent les marchés principaux pour les constructeurs automobiles chinois. Prenons l'exemple de Chery. En 2024, son volume de ventes en Russie et au Brésil représentait plus de 30% du total, principalement avec des véhicules à moteur thermique au niveau de 100 000 yuans. Le Moyen-Orient est devenu un nouveau point de croissance en raison de sa population jeune et de son fort pouvoir d'achat.
2. Percées difficiles sur les marchés européens et américains
Les marchés de l'Union européenne et de l'Amérique du Nord ont des barrières d'entrée élevées, mais les constructeurs automobiles chinois cherchent des percées grâce à la production locale et à la coopération technologique. Par exemple, BYD construit des usines en Hongrie et en Turquie et prévoit de commencer la production en 2025 ; Geely pénètre le marché européen par le biais du canal Volvo. De plus, l'Australie est devenue un terrain d'essai en raison de sa politique de zéro tarif, et MG s'est classée parmi les dix marques les plus vendues en Australie pendant quatre années consécutives.
IV. Défis principaux : Barrières tarifaires et capacités de mondialisation
1. Escalade des tarifs et des frictions commerciales
La taxe anti-subvention de l'UE, l'augmentation du taux d'importation de la Russie et la pression des États-Unis sur le Mexique pour restreindre l'investissement des constructeurs automobiles chinois compressent directement la marge bénéficiaire des exportations. Par exemple, le tarif temporaire de l'UE sur les véhicules électriques purs chinois a conduit des marques telles que SAIC et BYD à ajuster leurs stratégies et à se tourner vers l'exportation de véhicules hybrides.
2. De "produit allant à l'international" à "chaîne de valeur complète allant à l'international"
Se fier uniquement aux exportations de véhicules n'est pas durable. Les constructeurs automobiles doivent accélérer la localisation de la chaîne industrielle. Les usines de BYD en Thaïlande et en Ouzbékistan ont commencé la production, et il prévoit de s'étendre au Brésil et à la Hongrie. Des entreprises de composants telles que Minth Group et Joyson Electronics construisent également des usines au Mexique simultanément, formant un effet de "mondialisation ensemble". Ce modèle peut réduire l'impact des tarifs et améliorer la reconnaissance de la marque.
V. Perspectives d'avenir : Avantages technologiques et stratégies à long terme
1. Double moteur de coût et de technologie
Les constructeurs automobiles chinois continuent d'améliorer leur compétitivité internationale avec une fabrication à faible coût (par exemple, le coût de la BYD Seal est inférieur de 35 % à celui de ses concurrents européens) et une technologie intelligente (la conduite assistée NOA à grande vitesse est en cours de popularisation dans les modèles de 100 000 à 200 000 yuans). UBS prévoit que la part de marché mondiale des constructeurs automobiles chinois passera de 17 % à 33 % d'ici 2030.
2. Chemins divergents pour la mondialisation des marques
En s'inspirant de l'expérience de Toyota, les constructeurs automobiles chinois doivent choisir une voie qui leur convient :
Pénétration du marché haut de gamme : des marques comme NIO et Li Auto entrent sur les marchés haut de gamme européens et américains avec des configurations intelligentes.
Approfondissement dans les marchés émergents : Chery et Great Wall continuent de consolider leurs avantages sur les marchés en développement.
Exporter la technologie hybride : BYD et Geely utilisent la technologie hybride rechargeable pour ouvrir des régions avec une infrastructure de recharge faible.
Conclusion
En 2025, les exportations automobiles chinoises évolueront vers une "mondialisation de haute qualité" avec un ralentissement de la croissance. Malgré les pressions des tarifs et de la concurrence sur le marché, grâce aux mises à niveau technologiques, à l'implantation locale et à l'intégration de la chaîne de valeur complète, les constructeurs automobiles chinois devraient réussir une transformation de la "quantité" à la "qualité" sur le marché mondial. La concurrence future ne concerne pas seulement les produits, mais aussi la coordination de la chaîne industrielle et les capacités de mondialisation de la marque.
